纺织行业的“摇钱树”也不行了！产业链出现价格传导怪象

还记得前阶段绍兴印染厂破产拍卖的消息嘛？当时有很多人纳闷，曾经产业链最优势的产品，被誉为纺织摇钱树的印染为何也沦落到这地步，但从近期中国印染协会的调研来看，这或许并非个例，可能还只是行业的冰山一角！

印染调研：6个重点印染产业集群和72家印染及上下游相关企业困难重重

5月16~20日，中国印染行业协会对6个重点印染产业集群和72家印染及上下游相关企业展开调研，参与调研的地方行业协会有：广东省纺织协会、湖北省纺织协会及荆州市纺织印染行业协会、绍兴市柯桥区印染工业协会、宁波市纺织行业协会、晋江市染整行业协会和石狮市染整同业公会。

参与调研的企业地域分布广，基本覆盖了印染产能集中的地区，行业代表性较强。调研企业主要分布在浙江省的杭州市、湖州市、宁波市、绍兴市、桐乡市和诸暨市；江苏省的苏州市、江阴市、南通市、盐城市和宜兴市；福建省的泉州市、福州市；山东省的滨州市、青岛市、淄博市、潍坊市、烟台市；广东省的广州市、汕头市和佛山市。以上东部沿海五省参与调研的企业数量占本次调研企业的87.5%。此外，上海市，安徽省宣城市、芜湖市，四川省南充市、遂宁市、绵阳市，山西省永济市及河北省宁晋县的部分企业也参与了本次调研。

从调研中，印染行业经济运行逐步承压，企业生产经营过程中面临诸多困难和问题。

产能利用情况：柯桥区开工率仅有50%~60%整体水平整体偏低

当前，尽管受访企业在国内疫情基本得到控制的形势下已逐步复工复产，但企业产能利用率水平整体偏低。从地方行业协会了解到，柯桥区目前开工率仅有50%~60%，宁波市72家印染企业平均开工率约60%，晋江市印染企业整体产能利用率较正常水平下降了20%，石狮市印染企业近期开工率平均在75%左右，荆州市纺织印染企业产能利用率相对较高，维持在80％左右。72家受访企业中有38家反映了企业的产能利用率情况，其中，约1/4的企业当前的生产情况良好，产能利用率超过90%，约1/10的企业受订单不足等因素影响，产能利用率低于六成。

生产经营现状：疫情引发的蝴蝶效应对加工型和自营型企业均有不同程度的影响

大多数企业表示国际动荡形势及全国疫情防控政策对企业生产经营产生了不利影响，企业营业收入明显减少，运营成本显著增加，盈利水平有不同程度的下滑。

尤其是进入二季度以来，正值传统旺季的印染企业订单却明显下滑，内外销市场持续低迷。仅少数企业得益于上年三、四季度积累的订单及加工费的上涨，今年一季度营业收入和利润同比小幅增长，但这些企业对今年二、三季度的生产和财务数据持悲观态度。37.7%的受访企业提到了订单不足、订单转移等问题，并表达了对后续订单不确定性的担忧。参与本次调研的企业多是行业中的优势企业，这些企业目前的生产经营情况尚且如此，其它众多企业的生产和经营情况恐更加不容乐观。

受访企业中95%以上是加工型企业，疫情引发的蝴蝶效应对加工型和自营型企业均有不同程度的影响。例如，以品牌营销为主的福建某印染企业，1~4月订单较为饱满，主要经济指标均维持在正常区间，但5月份以来，下游品牌企业和成衣厂商因疫情影响开始减少订单、转移订单或谨慎下单，导致该企业5月份的订单量下降了20%。若该情况持续发生，预计6~7月份该企业产能利用率只能达到70%。

成本、订单、招工等这些方面是市场低迷的罪魁祸首

（一）生产成本大幅增加，企业利润受到挤压

国家统计局数据显示，2022年一季度国内能源价格同比上涨12.2%，从调研情况来看，绍兴市柯桥区纺织印染企业4月份蒸汽价格环比上涨20%以上，电费平均上涨14%；苏州市吴江区印染企业3月份蒸汽价格环比上涨5%，4月份持平，5月份环比上涨10%；宁波纺织印染企业蒸汽价格、电费上涨20%以上；汉川纺织企业实际电费较2021年11月已上涨近35%。能源是印染企业的重要生产要素，对印染企业的综合成本影响较大，能源价格大幅上涨使印染企业在成本端承受较大压力。

（二）二季度订单量有所下滑

国家统计局数据显示，一季度规模以上印染企业营业收入同比增长16.86%，利润总额同比增长43.28%。但进入4月份以后，多数企业面临订单不足的困境，当前的产能利用率普遍维持在六、七成，部分企业只有五成左右，企业经营效益有所下滑，部分企业甚至出现亏损情况。4月份以来，国内疫情形势严峻，很多外贸单无法顺利出货，难以保证交货周期，很大程度上影响到客户的下单意愿，国内订单有向东南亚地区转移的趋势。同时，疫情影响下，人们对作为可选消费品的纺织品服装类产品消费意愿明显不足，国家统计局数据显示，1~4月，限额以上服装鞋帽、针纺织品商品零售额同比下降6%，连续2个月处于负增长状态，内销市场终端消费疲软也是造成印染企业订单不足的主要原因。

（三）招工用工难，高素质人才缺乏

一方面，印染行业作为传统制造业，对年轻一代的吸引力不够，很多80后90后不愿到印染企业工作，尤其是中部地区的县域企业，印染企业一线员工老龄化趋势逐渐显现。另一方面，纺织印染领域的博士、硕士等专业技术人才、行业高级技术人才等难以长期留在企业，技术人才短缺是印染企业面临的共同问题。

总而言之，在通胀时代下，原料逐级走高，需求始终处于强预期弱现实的状态，需求恢复速度不及预期，且即将进入行业淡季，预期订单偏空，产品库存偏高，下游压力较大。成本端与下游供需矛盾显现，应警惕需求端对上游原料价格带来的负反馈。